Todo crédito hipotecario lleva dos seguros obligatorios: el de desgravamen, que paga la deuda si el deudor fallece, y el de incendio, que protege la vivienda. La prima de cada uno es un porcentaje de lo que asegura, y como en un crédito en UF la deuda está en UF, la prima también se cobra en UF y sube en pesos con la inflación. Puedes contratarlos con otra aseguradora si la póliza cubre al menos lo mismo.
- Dos segurosobligatorios: desgravamen e incendio
- % del monto aseguradoasí se fija la prima, por ley
- $43.226los dos seguros al mes, en el ejemplo
- Puedes elegirotra póliza con coberturas equivalentes
Qué cubre cada seguro
| Qué miras | Desgravamen | Incendio |
|---|---|---|
| Qué cubre | La muerte del deudor. La invalidez se puede agregar como cobertura adicional | Los daños a la vivienda por incendio, y otros como humo, rayos o explosión de artefactos domésticos. Sismo y salida de mar van como coberturas complementarias |
| Monto asegurado | La deuda que queda (saldo insoluto) | El valor de tasación de la vivienda, sin el terreno |
| Con el tiempo | Baja, porque la deuda baja | No baja con la deuda |
| Quién recibe la indemnización | El banco, que da por pagada la deuda | El banco, como beneficiario, en la parte que le corresponde |
El leasing habitacional exige los mismos dos seguros, con prima de cargo del arrendatario; ahí el desgravamen no es obligatorio después de los 65 años (ley 19.281, artículo 42). Lo explicamos en la guía de crédito de consumo y leasing en UF.
Por qué se cobran en UF
La ley de seguros dice que estas primas se fijan solo como un porcentaje del monto asegurado de cada riesgo (DFL 251, artículo 40). Si el monto asegurado está en UF, la prima también:
- Desgravamen: asegura la deuda. En un crédito en UF, la deuda está en UF, así que la prima queda en UF y baja a medida que pagas.
- Incendio: asegura el valor de la construcción. Medido en UF, ese valor sigue a los precios, como el costo de reconstruir.
- Resultado: la prima en UF no cambia por la inflación, pero en pesos sube cada mes junto con la UF, igual que el dividendo.
Por ejemplo, los 1,0500 UF de seguros del ejemplo costaban $41.497 el 16 de octubre de 2025 y hoy cuestan $43.226: 4,2% más, lo mismo que subió la UF.
Cómo leer el cobro de cada mes
El reglamento de créditos hipotecarios define el dividendo como el pago que incluye intereses, amortización y los seguros, si los contrataste por medio del banco o de una empresa relacionada. Por eso el monto que pagas es más alto que la cuota del crédito sola.
Ejemplo: un crédito de 3.000 UF a 25 años con 4,5% anual, para una vivienda tasada en 4.000 UF, de las que 1.000 UF son terreno. El primer mes, con la UF de hoy:
| Línea del cobro | En UF | En pesos hoy | Cómo se calcula |
|---|---|---|---|
| Dividendo (capital e intereses) | 16,6750 UF | $686.476 | Cuota de 3.000 UF a 25 años con 4,5% anual |
| Seguro de desgravamen | 0,4500 UF | $18.526 | 0,015% de la deuda (3.000 UF) |
| Seguro de incendio | 0,6000 UF | $24.701 | 0,020% de 3.000 UF (tasación sin terreno) |
| Total del mes | 17,7250 UF | $729.702 | Se paga en pesos con la UF del día del pago |
Con el tiempo, el desgravamen baja porque la deuda baja: en el año 11 la prima sería de 0,3270 UF y en el año 21, de 0,1342 UF. La de incendio sigue en 0,6000 UF al mes.
Las tasas de las primas son de ejemplo, no de mercado. Las tuyas están en la hoja resumen de tu crédito, que debe indicar el costo periódico de cada seguro, la compañía y el monto asegurado. Calcula tu dividendo con seguros en la calculadora de dividendos.
La licitación del banco
Si el banco contrata estos seguros por cuenta de sus deudores, la ley le exige hacerlo así (DFL 251, artículo 40):
- Seguro colectivo por licitación pública, con bases conocidas y ofertas abiertas en un solo acto.
- Gana el menor precio, incluida la comisión del corredor, si lo hay.
- El banco no puede cobrar comisiones por contratar o gestionar los seguros, ni por recaudar las primas.
- Las devoluciones son tuyas: lo que la aseguradora devuelva por baja siniestralidad u otras razones parecidas corresponde al deudor.
- Precio único: según la CMF, el precio es el mismo para deudores antiguos y nuevos, y no cambia mientras dura el contrato licitado.
Al cotizar el crédito, el banco debe informarte las coberturas y el costo del seguro colectivo licitado.
Contratar los seguros por tu cuenta
La ley mantiene tu derecho a contratar estos seguros directamente con la aseguradora que elijas. El banco no puede exigirte coberturas distintas a las licitadas, pero tampoco puede aceptar una póliza que cubra menos. Las reglas de la CMF (NCG 469, con los cambios de la NCG 557 de diciembre de 2025) agregan:
- El banco debe aceptar tu póliza en cualquier momento del crédito, si sus coberturas son al menos equivalentes a las licitadas.
- Tiene 10 días hábiles para aceptarla o rechazarla, y si la rechaza debe explicar qué requisito no cumple. No puede cobrar por revisarla.
- Requisitos de la póliza: vigencia de al menos un año, el banco como beneficiario y una aseguradora con clasificación de riesgo A- o superior.
- No pagas doble: el seguro colectivo cobra solo hasta que empieza tu póliza individual.
- Volver cuesta: si después quieres regresar al seguro colectivo, debes pasar otra vez por la evaluación de la aseguradora y pierdes la continuidad de la cobertura.
- Condominios: también puedes presentar el seguro de incendio colectivo del condominio, si cubre al menos lo mismo.
Si te ofrece la póliza individual una aseguradora o corredora relacionada con el banco, debe entregarte un informe que la compare con la colectiva en coberturas, exclusiones, comisiones y precio. Antes de cambiarte, compara el precio en UF de las dos y revisa las exclusiones, sobre todo en desgravamen.
El seguro del auto también se cotiza en UF; puedes pasarlo a pesos en la calculadora de seguros automotrices.
Fuentes
- DFL 251 de 1931, Ley de Seguros, artículo 40 (Biblioteca del Congreso Nacional): licitación, prima como porcentaje del monto asegurado, comisiones, devoluciones y derecho a contratar por tu cuenta.
- CMF, Norma de Carácter General 557 (2025), que modifica la NCG 469: aceptación de pólizas individuales y de condominio.
- CMF Educa: seguros asociados a créditos hipotecarios y ¿hay seguros obligatorios en los créditos hipotecarios?: coberturas y montos asegurados.
- Decreto 42 de 2012, reglamento de información de créditos hipotecarios: qué incluye el dividendo y la hoja resumen.
- Ley 19.281, artículo 42: seguros en el leasing habitacional.